Кому подходят голубые фишки
Голубые фишки подходят каждому инвестору. Их используют новички при формировании портфеля. С помощью таких акций можно получать стабильный доход с умеренным уровнем риска.
Среднесрочные трейдеры для заработка на ликвидных активах используют фундаментальный или технический анализ. Большие объемы в стакане открывают спекулянтам возможности для получения прибыли от краткосрочных сделок.
Популярностью пользуются голубые фишки у инвесторов, предпочитающих получать пассивный доход. Для этого необходимо сформировать портфель, включив в него активы надежных крупных компаний. Такие инвестиции обеспечивают медленный, но стабильный рост прибыли.
С более подробной информацией на тему «Инвестиционный портфель: что это такое и как его сформировать» можно ознакомиться здесь.
Преимущества и недостатки голубых фишек
К плюсам голубых фишек относятся:
- Высокая ликвидность. Благодаря этой особенности акции можно быстро продать по стоимости, близкой к рыночной цене. Не все активы фондового рынка имеют высокую ликвидность по причине низкого спроса и небольшого объема торгов. Это может повлечь за собой возникновение большого спреда между ценами продажи и покупки. Кроме того, низколиквидные активы сложно приобрести и реализовать в значительных количествах.
- Устойчивость к экономическим кризисам. В периоды спадов акции крупных компаний, как правило, меньше теряют в цене и быстрее восстанавливаются.
- Надежность. Голубые фишки являются лидерами в своем секторе. Многие из них пользуются программами государственной поддержки. Поэтому вероятность их банкротства сведена к минимуму.
- Стабильная выплата дивидендов. Голубые фишки регулярно получают доход. Их бизнес уже достаточно развит. Поэтому часть прибыли такие компании направляют на расчеты с акционерами. Среди дивидендных аристократов чаще встречаются именно «голубые фишки». Размер дохода акционеров со временем может повышаться. При этом не следует полностью исключать вероятность убытков и отказа от выплат держателям акций.
- Индикатор общего состояния экономики. Рост акций голубых фишек считается положительным признаком. Он свидетельствует о благоприятной ситуации в экономике.
- Прогноз движения цен акций компаний второго эшелона. Если «голубые фишки» растут, то существует большая вероятность, что активы других эмитентов того же сектора будут прибавлять в цене.
Имеются у голубых фишек и минусы. Крупному предприятию сложно ежегодно наращивать объемы выручки. Поэтому ждать быстрого роста от них не приходится. Кроме того, крупные компании отличаются сложной организационной структурой. Поэтому они не обладают гибкостью и мобильностью при смене рыночных условий и не способны быстро адаптироваться.
ВНИМАНИЕ! Голубые фишки являются одним из лучших инструментов для начинающего инвестора и больше других активов подходят для стратегии «Купи и держи».
Российские голубые фишки
Начиная с 2009 года Московская биржа рассчитывает Индекс голубых фишек. Он обозначается как MOEXBC. За основу расчета принимаются цены акций в рублях. В индекс включены 15 высоколиквидных ценных бумаг российских эмитентов.
В 2024 году в этот перечень вошли:
- АЛРОСА;
- «Газпром»;
- «Норникель»;
- «Интер РАО ЕЭС»;
- «Лукойл»;
- «Магнит»;
- МТС;
- «Новатэк»;
- «Полюс»;
- «Роснефть»;
- РУСАЛ;
- Сбербанк;
- «Сургутнефтегаз»;
- «Татнефть»;
- «Яндекс».
Индекс регулярно пересматривается. Акции, которые не соответствуют установленным критериям, исключаются из него. Также возможно и включение ценных бумаг других эмитентов.
Как купить голубые фишки Московской биржи
Частные инвесторы могут торговать на фондовом рынке только через брокера. Поэтому сначала необходимо найти профессионального посредника с лицензией. Потребуется зарегистрировать брокерский счет и внести на него средства.
Затем можно приступать к покупке акций. Можно приобрести все ценные бумаги индекса по отдельности, но для этого требуется большой капитал. Более простой вариант — покупка пая инвестиционного фонда, основанного на Индексе голубых фишек. Перечень таких ПИФ можно увидеть на сайте Московской биржи. Вложения в них подходят для долгосрочного и краткосрочного инвестирования. Паи открытых фондов можно продать на бирже в любое время.
Кроме того, необязательно инвестировать сразу во все акции голубых фишек. Можно выбрать из них те, которые имеют перспективы роста.
Существует три основных фактора, которые способствуют движению котировок вверх:
- Дивиденды. Это могут быть стабильные текущие выплаты или их потенциал.
- Расширение бизнеса.
- Недооцененность. Иногда рынок несправедливо занижает стоимость ценных бумаг. В таком случае имеются шансы на рост их цены до уровня, соответствующего реальной ситуации.
Большинство голубых фишек стабильно выплачивают дивиденды. Исключением являются некоторые компании сфер ИТ и финансовых технологий. Акции именно таких эмитентов, к которым относятся «Яндекс» и «Т-Банк», а также «Новатэк», можно считать компаниями с наибольшим потенциалом роста в Индексе голубых фишек Московской биржи.
Недооцененность определяется с помощью мультипликаторов P/E и P/S (отношение цены к прибыли и к выручке соответственно). Компании Индекса голубых фишек в той или иной степени являются недооцененными. Но потенциал роста у всех разный.
ВНИМАНИЕ! в долгосрочной перспективе все акции растут. Но скорость этого процесса может различаться. Поэтому даже в акции голубых фишек не рекомендуется инвестировать необдуманно. Нужно найти те, которые могут принести максимальную прибыль.
Из акций индекса рекомендуется выбрать самые перспективные на основе фундаментального анализа и разбавить их другими активами фондового рынка. Они могут не соответствовать критериям голубых фишек, но при этом обладать высокой потенциальной доходностью. Таким образом, инвестор сформирует сбалансированный портфель.
Стоит ли следовать Индексу голубых фишек?
Инвестор может последовать индексу и приобрести все 15 акций, если такая стратегия соответствует поставленным задачам. Но следует отметить, что она имеет больше недостатков, чем преимуществ.
К плюсам индексной стратегии голубых фишек относятся минимальные затраты времени и сил на поиск активов для портфеля. Достаточно ознакомиться со списком ценных бумаг, входящих в структуру бенчмарка, и купить их. Индекс пересматривается ежеквартально. Поэтому при обнаружении изменений в его составе нужно внести в портфель соответствующие корректировки.
Минусы:
- Отсутствие экономической эффективности. При применении индексной стратегии потенциальная прибыль ниже, чем при точечном отборе отдельных ценных бумаг.
- Наличие рисков, связанных с недостаточной диверсификацией портфеля. Основная часть голубых фишек в России принадлежит компаниям нефтегазовой и металлургической промышленности. Преобладание в портфеле акций одной отрасли повышает риски. Диверсификация предусматривает балансировку пакета ценных бумаг не только по эмитентам, но и по секторам в примерно равных пропорциях.
Тем не менее отслеживание индекса голубых фишек может принести инвестору пользу. Когда компания перестает соответствовать установленным требованиям, ее исключают из состава бенчмарка, и наоборот. Котировки акций реагируют на эти изменения. После включения в состав индекса стоимость ценной бумаги, как правило, растет, после исключения — падает.
Голубые фишки рекомендуется рассматривать как индикатор рынка и экономики в целом. Они могут использоваться в качестве основы для старта. Но затем портфель рекомендуется расширить, добавив в него новые акции, например второго и третьего эшелонов, а также другие инструменты, применяя методы диверсификации.