Инвестор и трейдер – в чем разница?
Между трейдерами и инвесторами существуют определенные различия. Они касаются методов работы, целей, соотношения доходности и рисков.
Подход к торговле и цели
Суть инвестиций заключается в приобретении активов на длительный срок. Вложения осуществляются напрямую или через покупку ценных бумаг. Основной целью инвестора является владение бизнеса для получения возможности участия в процессе управления предприятием. В каждой стране действуют собственные нормы корпоративного законодательства. Но суть является единой. Чем больше ценных бумаг находится в собственности инвестора, тем больший вес имеет его голос в принятии управленческих решений.
В интересы инвестора входит также получение дохода. Ставки делаются на рост котировок ценных бумаг в долгосрочной перспективе и на дивиденды.
Самым ярким и успешным представителем инвесторов является Уоррен Баффет. В своей работе он использует исключительно методы долгосрочных вложений. Покупки пакетов акций открывают для его фонда возможности участия в процессе стратегического управления компаниями.
Трейдинг или спекуляции — это метод работы на бирже, предусматривающий заключение краткосрочных сделок с целью покупки и перепродажи ценных бумаг и получения прибыли от роста или падения их котировок.
Внимание! При использовании стратегий инвестирования обеспечивается прирост капитала за счет увеличения стоимости бизнеса компании и выплат дивидендов. При удачном выборе ценных бумаг рост опережает темпы инфляции. Это связано с вложениями в реальный бизнес, который заинтересован в своем постоянном развитии. Основной задачей трейдеров является поиск подходящих точек для входа и выхода из позиций. Заработок обеспечивается колебаниями цен. Поэтому в краткосрочной перспективе спекулянты могут получать более высокую прибыль, чем инвесторы.
Инструменты инвестора и трейдера
Правильно выбранная стратегия является основой успешный биржевой торговли. Она направляет трейдера или инвестора к принятию верных решений и помогает извлекать выгоду из разных ситуаций. При отсутствии четкой стратегии работа на бирже напоминает игру в рулетку. С применением случайного подхода действия совершаются неосознанно. Это, как правило, приводит к большим убыткам.
Участники фондового рынка применяют множество стратегий. Они различаются по длительности владения ценными бумагами. Инвесторы, как правило, используют долгосрочные стратегии. Трейдеры предпочитают краткосрочные и среднесрочные. Каждая из них предусматривает необходимость применения методов анализа и управления рисками.
Стратегии трейдеров делятся на несколько видов. Скальпингу характерно заключение многочисленных сделок, направленных на извлечение прибыли от краткосрочных колебаний котировок. Дейтрейдеры открывают и закрывают позиции строго в течение одного торгового дня. Позиционная торговля предусматривает возможность заключения сделок на несколько суток с целью получения прибыли за счет коррекции ценовых движений. Свинг-трейдеры могут удерживать позиции открытыми в течение длительного времени (от двух суток до нескольких месяцев), если это целесообразно с учетом фундаментальных и технических факторов.
Внимание! По своему желанию и при наличии определенного опыта инвесторы и трейдеры могут комбинировать несколько стратегий. Их выбор зависит от ситуации в экономике и индивидуальных предпочтений. Гибкий подход к работе на фондовом рынке способствует извлечению максимальной выгоды и эффективному управлению рисками.
Инвесторы в своей деятельности используют платформы, предоставляемые брокерами. За счет функционала данных сервисов обеспечивается удобство размещения заявок на рынке, осуществления контроля над портфелем, получения доступа к новостям и актуальным данным о ценных бумагах.
Трейдеры используют платформы, выбор которых зависит от секции, на которой осуществляется торговля. Существуют сервисы для заключения сделок на фондовом рынке, валютном (Форекс), срочном, криптовалютном.
Доходность
Инвестиции направлены на получение дохода в долгосрочной перспективе. Трейдинг открывает возможности для быстрого заработка как на росте, так и нападении котировок.
Внимание! Трейдеры могут заключать сделки с доходностью, достигающей нескольких сотен процентов. За период реализации одной торговой идеи можно провести несколько прибыльных операций. Но такие сделки связаны с высокими рисками убытков. Инвестирование считается более безопасным способом работы на рынке. Но при использовании долгосрочных стратегий практически невозможно получить быструю прибыль. Период ожидания первых существенных результатов может достигать нескольких лет.
Следует также отметить, что долгосрочное инвестирование способствует сокращению операционных издержек. Проведение многочисленных операций в рамках стратегии трейдинга предусматривает начисление комиссий в большом количестве. Расходы отражаются на показателях доходности вложений.
Риски
Долгосрочное инвестирование не связано с большими рисками убытков. Такие вложения не подвержены воздействию краткосрочных колебаний котировок. Если инвесторы используют акции надежных стабильных компаний, вероятность банкротства эмитентов небольшая. В периоды кризисов стоимость ценных бумаг может падать, но в долгосрочной перспективе она восстанавливается и продолжает рост.
Трейдинг связан с большими рисками убытков. Заработок основывается на составлении прогнозов дальнейшего движения котировок и заключении сделок покупки и продажи активов в самые подходящие моменты. Но финансовый рынок непредсказуем. Тренды могут меняться неожиданным образом. Гарантии осуществления прогнозов трейдеров отсутствует. Если котировки начнут движение в неблагоприятную сторону, убытки могут достичь больших размеров. Риски возрастают при использовании маржинальной торговли, когда для заключения сделок используются заемные средства, полученные от брокера. При проведении неудачных операций трейдер может утратить все вложенные деньги. При этом средства, полученные от брокера при использовании функции кредитного плеча, в любом случае подлежат возврату.
Методы анализа
Для снижения рисков и трейдеры, и инвесторы используют методы анализа. На основе полученных результатов первые составляют прогнозы дальнейшего движения котировок и выбирают подходящие моменты для входа и выхода из позиций. Инвесторы с помощью анализа определяют финансовую устойчивость эмитентов и выбирают ценные бумаги, подходящие для долгосрочных вложений.
Внимание! Инвесторы принимают решения о покупке ценных бумаг на основе фундаментального анализа. Это позволяет снизить риски банкротства эмитента и обесценивания активов. Трейдеры используют в своей работе преимущественно инструменты технического анализа. С их помощью они могут выявлять закономерности в движении котировок, составлять прогнозы о продолжении или смене тренда, выбирать точки входа и выхода из позиций.
Фундаментальный анализ учитывает экономическую и рыночную ситуацию, показатели финансового состояния компаний, события в сфере геополитики и т. д. Технический ориентирован на изучение ценовых графиков, использование различных индикаторов и паттернов. Идея данного метода заключается в том, что исторические данные могут использоваться в прогнозировании будущих ценовых движений.
Для инвесторов технический анализ не представляет особого интереса. Трейдеры, в свою очередь, могут использовать оба метода. Это существенно повышает качество управления рисками. Для краткосрочных трейдеров основным методом анализа является технический. Среднесрочные могут принимать решения на основе фундаментальных факторов.
Что выгоднее?
Трейдинг подходит тем, кто готов рисковать. Данный способ торговли связан с большой вероятностью финансовых потерь. Прежде чем будет получен первый результат, трейдер может потерять один за другим несколько депозитов. Важное значение имеет умение применять методы анализа и управлять рисками. До момента достижения уровня, на котором успешные сделки будут преобладать над убыточными, рекомендуется совершать операции на небольшие суммы.
Внимание! Для понимания правил работы рынка трейдеру необходимо приобрести практические навыки. Требуется время, чтобы получить определенные знания и опыт анализа новостей и ситуаций, способных оказать влияние на котировки.
Трейдинг подойдет тем, кто имеет большое количество свободного времени. Анализ и мониторинг рынка требуют постоянной вовлеченности.
При отсутствии свободного времени и низкой толерантности к рискам рекомендуется отдать предпочтение инвестированию. Данный подход обеспечит возможности для получения стабильного пассивного дохода с небольшой вероятностью убытков без необходимости постоянного отслеживания рыночной ситуации и участия в торгах.
Инвестиции и трейдинг открывают большие возможности для заработка и могут дополнять друг друга. Поэтому эксперты рекомендуют совмещать оба варианта для извлечения максимальной выгоды от работы на фондовом рынке. Это способствует усилению диверсификации портфеля и открывает возможности для получения быстрой и долгосрочной прибыли. Но выбор зависит исключительно от предпочтений и возможностей каждого отдельного участника фондового рынка.