Долгосрочное или краткосрочное инвестирование: что выбрать?

Особенности и преимущества долгосрочного инвестирования

Долгосрочные стратегии инвестирования рассчитаны на длительный период. Их отличительными характеристиками являются: 

1. Далекие перспективы. Инвесторы, использующие долгосрочные стратегии, не нацелены на получение быстрого дохода. Они рассчитывают на потенциал роста компании в будущем и готовы ждать результатов. 
2. Устойчивость. Для долгосрочного инвестирования кратковременные колебания рынка не имеют значения. Собственники капитала, использующие такие стратегии, не реагируют на изменения котировок активов временного характера. Они принимают решения на основании фундаментального анализа и экономических факторов. 
3. Диверсификация. Инвесторы распределяют капитал между активами разных эмитентов и секторов экономики. Таким образом удается снизить уровень рисков и обеспечить определенную стабильность получения дохода. 
4. Длительный рост. Инвесторы рассчитывают, что в будущем стоимость ценных бумаг существенно возрастет и сформирует крупную прибыль в совокупности с дивидендами и купонами.
5. Минимизация налоговых отчислений. В России предусмотрена льгота по НДФЛ, которую можно использовать при условии долгосрочного владения ценными бумагами.

Внимание! Долгосрочные вложения предусматривают необходимость проведения тщательного анализа эмитентов при выборе активов. 

Преимущества данного способа инвестирования: 

1. Потенциал роста. Как показывает практика, все акции увеличиваются в цене с течением времени. Долгосрочное удержание активов в портфеле позволяет инвестору нарастить капитал для дальнейшего его использования в финансовых целях, например, для оплаты обучения детей или обеспечения собственных потребностей после выхода на пенсию. 
2. Возможность получения дивидендов и пассивного дохода. Развитые стабильные компании направляют часть чистой прибыли на выплаты акционерам. Это обеспечивает инвесторам возможность получения регулярного пассивного дохода. 
3. Применение долгосрочных стратегий, рассчитанных на длительный период. Таким образом инвестор может избежать необходимости реагировать на краткосрочные изменения стоимости активов и без больших потерь преодолевать периоды финансовых кризисов. 
4. Снижение издержек. При долгосрочном инвестировании держатели ценных бумаг могут воспользоваться налоговыми льготами. Отсутствие необходимости в частом заключении сделок освобождает от необходимости уплачивать комиссии брокеру. 
5. Низкий уровень риска. При долгосрочном инвестировании портфель формируется с применением правил диверсификации. Капитал распределяется между разными финансовыми инструментами, секторами экономики и эмитентами. Это существенно снижает риски. Если часть акций упадет в цене, убытки компенсируются прибылью, полученной от вложений в другие ценные бумаги. Для снижения рисков также используются защитные инструменты. К ним относятся недвижимость, драгоценные металлы и др. Такие инструменты отличаются невысокой доходностью. Их преимущество заключается в невозможности полного обесценивания. С течением времени стоимость таких активов гарантированно возрастает. 

С помощью долгосрочного инвестирования можно нарастить капитал, обеспечить себе финансовую стабильность и безопасность, минимизируя при этом риски и налоговые отчисления. 

Риски долгосрочного инвестирования

Риски долгосрочного инвестирования заключаются в следующем:

1. Банкротство эмитента. Особенно этот риск актуален для тех, кто пренебрегает правилами диверсификации и вкладывает средства в ценные бумаги одной или нескольких компаний. В таком случае банкротство эмитента принесет инвестору огромные убытки. 
2. Инфляция. Рост цен в долгосрочной перспективе может оказать неблагоприятное влияние на размер капитала и его покупательскую способность.
3. Низкая ликвидность. Продажа активов по истечении длительного времени может вызвать затруднения. При необходимости срочного совершения сделок инвесторы часто вынуждены реализовывать ценные бумаги по стоимости ниже рыночной. 

Долгосрочное инвестирование связано с рядом ограничений: 

1. Отсутствие постоянного доступа к вложенным средствам. Данная стратегия предусматривает длительное удержание активов. 
2. Необходимость проведения анализа. Держателям ценных бумаг необходимо в течение всего срока инвестирования отслеживать финансовые показатели эмитентов. 
3. Вероятность убытков. С этим риском связаны все инвестиции. Гарантии получения дохода по истечении срока вложений отсутствуют. Данный риск существенно возрастает, если не соблюдаются правила анализа и диверсификации. 
4. Возникновение непредвиденных потребностей. В таком случае инвестор вынужден продать ценные бумаги досрочно. Избежать этого риска можно путем предварительного формирования резервов средств.
5. Внесение изменений в налоговое законодательство. С ростом размера обязательств снижается доходность вложений. 

Особенности и преимущества краткосрочного инвестирования 

Краткосрочное инвестирование предусматривает приобретение активов на короткий период времени, обычно на несколько недель или месяцев. Главная цель заключается в получении быстрой прибыли за счет изменения котировок ценных бумаг. 

Особенности краткосрочного инвестирования: 

1. Заключение спекулятивных сделок. Инвесторы стремятся заработать на краткосрочных колебаниях котировок. 
2. Активный подход к ведению торговли. Краткосрочное инвестирование предусматривает заключение многочисленных сделок в течение короткого времени. Для принятия решений используются данные технического анализа и корпоративные новости. 
3. Быстрый доступ к капиталу. Краткосрочные инвесторы могут незамедлительно продать активы при возникновении такой необходимости. 
4. Отсутствие потребности в проведении фундаментального анализа. Для краткосрочных инвесторов не имеет значения, как изменится финансовое состояние эмитентов в будущем.
5. Высокий уровень волатильности. Краткосрочные инвесторы зарабатывают на колебаниях цен. 
6. Короткий налоговый горизонт. Трейдеры не имеют возможности пользоваться льготой, предоставляемой в случаях длительного владения ценными бумагами. 

Внимание! Краткосрочное инвестирование сопряжено с высокими рисками и требует постоянного мониторинга рынка. Трейдерам всегда нужно быть готовыми к возможным убыткам.

Преимущества краткосрочных стратегий: 

1. Высокая скорость получения прибыли. Инвесторы могут дождаться увеличения котировок ценных бумаг и быстро реализовать активы. Для повышения скорости получение прибыли часто используются высоковолатильные инструменты. Но нужно учитывать, что работа с такими активами при отсутствии опыта связана с огромными рисками. 
2. Высокая ликвидность. Для своей работы краткосрочные инвесторы выбирают активы, которые можно в любой момент купить и продать на рынке. Это обеспечивает возможности быстрого заработка и доступа к средствам. 
3. Применение спекулятивных стратегий, предполагающих заключение большого количества сделок в самые короткие периоды времени. Решения об открытии и закрытии позиций принимаются на основе технического анализа, новостей и событий. 
4. Минимальное влияние фундаментальных факторов. Заработок не зависит от ситуации в экономике и финансовых показателей эмитентов. Ориентиром служат краткосрочные изменения цен. 
5. Диверсификация. Краткосрочные инвесторы имеют большие возможности для быстрого перераспределения капитала между разными активами с целью снижения рисков. 
6. Гибкость. Трейдеры могут в любой момент адаптировать свою стратегию к ситуации на рынке. Таким образом они обеспечивают себе возможности получения заработка при любом развитии событий. 
7. Пассивный доход. Некоторые краткосрочные вложения предусматривают получение дивидендов и купонных выплат. 
8. Снижение рисков, связанных с хранением ценных бумаг в условиях рыночной нестабильности. 

Так как краткосрочное инвестирование связано с большими рисками, инвесторам необходимо владеть навыками диверсификации. 

Риски краткосрочного инвестирования

К рискам краткосрочного инвестирования относятся: 

1. Высокая волатильность. Иногда она может стать причиной крупных убытков. 
2. Дефицит времени для проведения полноценного анализа. Тренды на рынке могут быстро меняться. Если инвестор не успеет адаптироваться к ним, он может утратить капитал. 
3. Риски, связанные с заключением спекулятивных сделок.  Существует большая вероятность убытков в случае составления неверного прогноза. 
4. Краткосрочное налогообложение. Трейдеры не используют стратегии длительного удержания активов. Поэтому они не могут воспользоваться льготой долгосрочного владения. Это оказывает влияние на доходность вложений. Размер издержек возрастает также по причине частых заключений сделок, которые влекут за собой удержания комиссий. 

В отношении краткосрочных стратегий действуют такие ограничения: 

1. Нестабильность дохода. Прибыль краткосрочных инвесторов непредсказуема. Прежде чем получить доход, трейдер может столкнуться с чередой убытков. 
2. Активный подход к управлению капиталом. Трейдеры вынуждены постоянно мониторить рынок и быстро принимать решения. Это требует много времени и усилий. 
3. Необходимость соблюдения дисциплины и постоянного самоконтроля. Действуя под влиянием эмоций, краткосрочные инвесторы могут совершать непоправимые ошибки.
4. Ограниченный доступ к информации. При использовании краткосрочных стратегий можно столкнуться с проблемой отсутствия сведений, предоставляемых профессиональным трейдерам и институциональным инвесторам. 
5. Короткий инвестиционный горизонт. Такие стратегии не подходят для достижения долгосрочных финансовых целей. 

Что выбрать для работы на российском рынке: долгосрочное или краткосрочное инвестирование

Принимая решение в пользу долгосрочного или краткосрочного инвестирования, необходимо учитывать собственные цели, финансовые возможности и степень терпимости к риску. Выбор зависит от индивидуальных характеристик и предпочтений.

Тем, кто готов к убыткам и стремится получить быстрый доход, можно использовать методы краткосрочного инвестирования. Они отличаются гибкостью стратегий, быстрой отдачей, возможностью использовать текущую ситуацию на рынке для извлечения прибыли. Краткосрочное инвестирование подразумевает постоянную занятость. Оно не подходит трудоустроенным гражданам.

Долгосрочное инвестирование рекомендовано тем, кто строит финансовые планы на длительный период. Данный подход также применяется для создания и наращивания капитала. Долгосрочное инвестирование отличается высокой потенциальной доходностью в будущем, независимостью вложений от краткосрочных колебаний рынка, меньшим уровнем стресса. Инвестору нет необходимости постоянно следить за событиями на рынке. Он может совмещать деятельность на бирже с другими способами заработка. 

Опытным инвесторам, способным сохранять оптимальный баланс между доходностью и риском, рекомендуется рассмотреть комбинированные стратегии. Они отличаются высокой гибкостью управления капиталом, возможностью получения доходов в краткосрочной и долгосрочной перспективах.