Система затрагивает операции с валютными ценностями, международные расчеты, сделки с финансовыми инструментами, номинированные в иностранной валюте.
Ее основные функции:
- обеспечение условий для осуществления соглашений;
- регулирование и формирование курсов валют;
- обслуживание внешнеэкономической деятельности предприятий и государственных регуляторов;
- диверсификация портфелей;
- хеджирование рисков, сопровождающих валютные сделки;
- обеспечение предусмотренной прибыли при совершении операций на рынке.
Участники структуры
Обеспечение ликвидности и определение котировок является ключевой частью деятельности участников рынка, которые представляют собой ряд важнейших групп.
Регуляторы
В основном представлены центральными банками стран-участниц, которые занимаются установлением правил проведения валютных договоров и осуществляют надзорные функции, связанные с их выполнением.
К основным инструментам регулирования относят валютные интервенции и куплю-продажу золотовалютных резервов государства.
Экономические агенты
Как правило, это домохозяйства и государственные учреждения, осуществляющие куплю-продажу валютных ценностей с целью получения максимальной личной прибыли.
ВАЖНО! Этот тип участников имеет право осуществлять соглашения только с помощью финансовых посредников.
Финансовые посредники
Представлены коммерческими банками и небанковскими посредниками, имеющими доступ к осуществлению валютных сделок в той или иной стране.
СПРАВКА. В Российской Федерации финансовыми посредниками являются коммерческие банковские системы и профессиональные участники по работе с ценными бумагами.
Инфраструктура
Валютные биржи, клиринговые организации, бюро кредитных историй, рейтинговые агентства и иные организации, призванные обслуживать соглашения.
Международные валютные и финансово-кредитные организации
Представлены Международным валютным банком, Всемирным банком и Банком международных расчетов, основной задачей которых является регулирование процессов, связанных с валютными, финансовыми и кредитными взаимоотношениями.
ВАЖНО! Банки имеют свою специфику деятельности. Кредитные организации отвечают за основной объем договоров, занимаются привлечением средств из сторонних банков, осуществляют операции за счет собственных средств. Центральные банки занимаются управлением валютными ресурсами и регулированием уровня процентных ставок, влияющих на национальную валюту, и осуществляют операции с целью оказания влияния на обменный курс.
Виды рынков
По сфере охвата выделяют национальные (внутренние), международные и мировой.
Международный валютный рынок рассматривается как таковой относительно другого государственного рынка. Мировой включает рынки всех стран и в результате международной экономической деятельности позволяет оценивать эффективность движения денежных потоков в различных валютах.
По биржевому вовлечению рынков определяют биржевой и небиржевой. На специализированных биржах соглашения проводятся под строгим регулированием с соблюдением установленных правил. Внебиржевой рынок предполагает прямые сделки между участниками.
При осуществлении крупных операций между банками и финансовыми институтами подразумевают участие межбанковского валютного рынка. В зависимости от присутствующей валюты выделяют долларовый, рублевый, рынок евро и другие.
Операции на валютном рынке
Валютными операциями принято считать регулируемые национальным и международным законодательством способы реализации международных соглашений, выраженных в валютных ценностях.
К ним относят договоры, связанные с покупкой, продажей и оплатой соглашений на уровне внешнеэкономических связей.
Распространенные случаи осуществления сделок:
- Необходимость пересылок, ввоза или перемещения валютных ценностей на территории собственной страны или за ее пределами.
- Средством платежа в международном отношении выступает валюта.
- Предпринимателями осуществляются валютные обязательства, связанные с импортом и экспортом товаров, проведением международных переводов, выполнение расчетно-кассовых и наличных операций.
- Конвертация денежных средств из одной валюты в другую, которую осуществляют физические или юридические лица.
Виды операций
По объекту выделяют национальные, иностранные и с ценными бумагами в различной валюте. По субъекту операции могут осуществляться между резидентами, нерезидентами и между этими двумя группами.
По характеру сделок операции бывают экспортно-импортные, с иностранной валютой, с использованием банковского валютного счета клиента, международное кредитование и приобретение валюты государственными представителями. По срокам исполнения — текущие, кассовые и капитальные.
К текущим операциям относят кредитные договоры в иностранной валюте; переводы с целью осуществления импортно-экспортных соглашений; переводы, связанные с премиями, зарплатами и пенсиями; инвестирование в ценные бумаги, переводы с целью приобретения имущественных и неимущественных объектов.
Остальные операции относятся к кассовым и капитальным. В зависимости от ведения бухгалтерского сопровождения есть активные и пассивные операции. По целеполаганию — в собственных интересах или для предоставления услуг клиентам.
Отдельно выделяют конверсионные соглашения, которые проводятся с целью обмена одной валюты на другую, с учетом разницы курсов и с целью получения прибыли.
Договора могут осуществляться через банки или кассы. Валюта может использоваться для приобретения как нематериальных активов, так и для покупки материально-производственных запасов.
Валютный рынок РФ
В Российской Федерации деятельность этой структуры регулируется законом 173 ФЗ и нормативными актами государственных органов. Осуществляется агентами и органами контроля, а также банковскими учреждениями.
К агентам относят российские финансовые компании, государственную организацию «Внешэкономбанк», фискальные органы, брокеров и дилеров. К органам контроля — Центральный банк, Правительство России и органы исполнительной власти.
Основные функции внутреннего рынка связаны с валютной политикой и регулированием курсов, осуществлением расчетов на международном уровне, диверсификацией резервных фондов, хеджированием валютных рисков, получением прибыли от сделок и взаимодействием в сфере мировой экономики.
Мировой валютный рынок
Представляет собой мировую систему взаимодействия международных финансовых центров с привлечением различных национальных валют. Его деятельность позволяет осуществлять сделки между государствами и влияет на глобальные экономические процессы.
Рыночные курсы зависят от меняющихся условий и различных факторов, связанных с политикой, экономикой и мировыми тенденциями. Инфраструктура включает банковские и финансовые институты, которые взаимодействуют через биржевые и межбанковские системы.
Этот рынок имеет тесную взаимосвязь с фондами и является ключевым инструментом для осуществления торговых договоренностей на уровне интернациональной экономики.
ВНИМАНИЕ! В процессе деятельности биржевых участников можно заметить спекуляции, которые приводят к изменению валютных курсов и влияют на инвестиционные вложения.
Валютный рынок является одним из важнейших элементов глобальной финансовой системы, осуществляющей соглашения, связанные с обменом валют различных стран-участниц.
Деятельность его структуры помогает банкам и компаниям проводить сделки купли-продажи и другие необходимые торговые операции на различных уровнях мировой экономики.